Page 57 - InsideTax Edisi 33rd (Mengapa Harus E-Faktur?)

students’corner

OCED pada tahun 2011, terlihat utama yang menarik suatu perusahaan menarik dibandingkan dengan negara
bahwa negara tax haven seperti British multinasional untuk menanamkan lain. Beberapa cara suatu negara untuk
Virgin Islands, Bermuda, dan Cayman modalnya di suatu negara yakni berupa mendapatkan keunggulan bersaing
Islands memiliki perbandingan antara fasilitas biaya produksi yang rendah, ini berupa menjadi negara tax haven,
penanaman modal asing (foreign direct ukuran suatu negara, dan fasilitas tarif memiliki human capital, dan memiliki
investment) terhadap Pendapatan pajak. Fasilitas tarif pajak kemudian infrastruktur yang memadai. Cara
Domestik Bruto yang realtif besar yakni mendominasi pilihan perusahaan menjadi negara tax haven merupakan
berturut-turut yakni 8.63%, 6.71%, multinasional dalam mengambil cara yang lebih banyak diambil sebagai
dan 8.31%. Di lain pihak, negara yang keputusan berinvestasi atau tidak keunggulan bersaing suatu negara.
bergabung dalam aliansi seperti OCED di suatu negara. Akan tetapi, dalam Cara ini mendatangkan aliran investasi
sendiri justru perbandingan penanaman membuat keputusan ini memang langsung yang paling efektif bagi suatu
modal asing (foreign direct investment) tidak hanya memperhatikan satu negara. Time travel dari profit shifting
terhadap Pendapatan Domestik Bruto faktor saja tetapi juga faktor lain yang dan direct foreign investment di satu
hanya mengambil porsi sebesar 36%. relevan. Persaingan inilah membuat sisi merugikan negara yang memiliki
Human capital merupakan sumber ketegangan antar negara menjadi hal tarif pajak yang tinggi dan di satu sisi
daya manusia yang dimiliki oleh tiap yang nyata sekarang ini. Negara yang dapat menguntungkan suatu negara lain
negara. Negara yang memiliki human dapat bersaing akan bertahan dan karena adanya aliran investasi masuk
capital yang melimpah dan dapat mendapatkan aliran direct foreign sehingga meningkatkan perekonomian
dibayar dengan harga murah akan investment masuk ke negara tersebut. negara itu. IT
menarik perhatian investor. Aliran Keunggulan bersaing menjadikan
investasi masuk akan datang ke suatu negara berbeda dan lebih
negara tersebut. Setiap perusahaan
multinasional akan berusaha untuk
meminimalkan dampak dari biaya Referensi
gaji atau upah yang akan dikeluarkan.
Apabila biaya gaji atau upah minimal
akan mengakibatkan laba yang Arifin, N.Z. 2013. Position Paper mengenai BEPS untuk Pertemuan
diperoleh akan maksimal. Selain itu, G20 Finance and Central Bank Deputies, 15-16 Desember 2013.
perusahaan juga memperhatikan Canberaa, Australia
kualitas human capital suatu negara Budd, John W., Jozef Konings, and Matthew J. Slaughter. 2002.
tetapi dalam porsi yang cukup kecil. Wages and International Rent Sharing in Multinational Firms.
Human capital yang melimpah tidak Discussion Paper No. 560
semua dimiliki oleh suatu negara.
Negara besar cenderung memiliki Dharmapala, Dhammika. 2008. What Problems and Opportunities
jumlah human capital yang banyak dan are Created by Tax Havens? Business Taxation in a Globalised
relatif dapat dibayar dengan biaya yang World (Vol. 24 No. 4)
rendah. Groves, Theodore and Martin LOEB. 1975. Incentives And
Infrastrukur yang memadai menarik Public Inputs, Journal of Public Economics 4 No. 211-226
investasi asing. Infrastruktur dapat Haufler, Andreas, Ian Wooton. 1999. Country Size and Tax
menjadikan daya pikat tersendiri dari Competition for Foreign Direct Investment.
suatu negara kepada pihak investor. Haufler, Andreas dan Guttorm Schjelderup. 1999. Corporate
Suatu negara yang memiliki infrastruktur Taxation, Profit Shifting, and The Efficiency of Public Input
yang memadai dapat membantu Provision, CeGE Discussion Paper, No. 4
investor dalam hal ini perusahaan
multinsional menjalankan bisnisnya di James R. Hines Jr. 2004. Do Tax Havens Flourish. University of
suatu negara. Infrastruktur berupa suatu Michigan and NBER
jalan yang bagus, sarana prasarana Kapicka, Marek. 2006. The Dynamics of Optimal Taxation when
yang memadai, dan lingkungan yang Human Capital is Endogenous. University of California, Santa
kondusif dapat diperoleh bila suatu Barbara
negara berkomitmen tinggi untuk dapat Maximilians, Ludwig. 2002. Profit Shifting Opportunities,
menciptakan ini semua. Multinationals, and The Determinants of FDI
Dari pemaparan ini, dapat dilihat Overesch, Michael. 2007. The Effects of Multinationals’ Profit
bahwa perusahaan multinasional Shifting Activities on Real Investments, ZEW Discussion Papers,
akan mencari suatu cara untuk No. 07-071
memaksimalkan laba perusahaannya.
Beberapa negara pun melihat Stöwhase, Sven. 2002. Profit Shifting Opportunities,
fenomena ini dan bersaing menarik Multinationals, and The Determinants of FDI, Discussion Paper
direct foreign investment. Fasilitas No. 2002-11

InsideTax | Edisi 33 | Juli - Agustus 2015 57